Приветствую. Представляю вашему вниманию отчет за ноябрь и мои планы на декабрь 2019 года. В отчете вы узнаете, почему не выходят новые статьи Smart Value, что будет происходить с моим портфелем в 2020 году и какой вебинар Филиппа на это повлиял. А также, традиционно, обзор моего портфеля на сегодня.
Общая информация
Перейдем сразу к центральной теме этого обзора — закрытию проекта Smart Value. Кто следит за проектом, заметили, что в привычные даты статьи не выходили. Я и сам узнал в 20-ых числах ноября от Филиппа, что он все-таки решил закрыть проект. Хотя обсуждались и варианты с продолжением работы. Все участники клуба были оповещены в дату принятия решения о закрытии.
Начну с того, что проект Smart Value никогда не пользовался огромной популярностью. Я смотрел на счетчики просмотров статей: с одной стороны они были приличными, но вступать в клуб, заплатив деньги за расширенную информацию спешили не многие. Это в конечном счете сказалось на экономике проекта и нашей с Филиппом мотивации. В какой-то момент клуб перестал расти. Не будем здесь затрагивать настроения на рынках, которые также влияют на интерес к Клубу.
Во-вторых, Филипп сообщил, что наряду со снижением интереса к стратегии у аудитории, произошло снижение интереса и его собственного. Это произошло не резко, а нарастало с течением времени. Перед участниками Клуба Филипп сказал: «Все больше изучаю и применяю другие стратегии, которые проще для широкой аудитории, требуют меньше времени и подкреплены многолетней статистикой. Например, инвестирование в недооцененные страны по коэффициенту CAPE». Филипп продолжит пользоваться стратегией Smart Value, но доля в его портфеле теперь не так велика.
Здесь стоит сказать, что у нас точно не возникло никаких конфликтных ситуаций. В доказательство этого вы увидите, что я продолжу сотрудничать с академией ГлавИнвест и публиковать анонсы самых важных и интересных онлайн-мероприятий.
Также нельзя сказать, что у проекта проблемы с доходностью. По последнему отчету доход составил 17,8% за 2019 год. Здесь не будем говорить о моем личном портфеле Smart Value, который не может похвастать такой же доходностью из-за ошибок в управлении капиталом и невозможности точно следовать стратегии.
Поддержка участников клуба продлится до 1 мая 2020 года, чтобы закрыть существующие позиции. На сайте новые идеи и статьи выходить, конечно, не будут. О закрытии позиций я буду кратко сообщать в месячных отчетах.
Что же дальше? По сути, рубрика Smart Value была изюминкой моего проекта real-investment.net. Не мало читателей следили только за статьями Филиппа и больше ничего не читали. Закрытие проекта повлияет не только на читателей, но и на мой портфель. Доля Smart Value будет планомерно снижаться в моем портфеле по мере закрытия позиций. Освободившийся капитал я уже придумал куда пристроить — и здесь начинаются хорошие новости…
21 и 22 ноября (на кануне закрытия проекта Smart Value) Филипп провел интенсив «Инвестирование в недооцененные страны». Из интенсива мы узнали, как можно инвестировать и получать доход 17% годовых в среднем. Озвученная стратегия проще, чем Smart Value и не требует часто реагировать на движения рынка. Она ближе к пассивному инвестированию, тогда как Smart Value — ближе к спекулированию. В самой легкой версии стратегии с недооцененными странами вам понадобится обновлять портфель всего лишь 1 раз в год. Это та ребалансировка в её привычном виде, но похоже на неё. В двух словах не расскажешь, приглашаю вас посмотреть интенсив. Обещаю, он точно стоит своих денег.
Итак, свой освободившийся капитал я собираюсь пристроить именно по стратегии инвестирования в недооцененные страны с использованием коэффициента CAPE. Я прослушал интенсив и у меня есть четкий план действий, как сделать такой портфель. На сайте в течение 2020 года вы увидите постепенный переток долей из Smart Value в новую стратегию. Не знаю пока, как её назвать коротко. Новая стратегия будет так же детально расписана по долям. Поэтому, тем кому жалко денег на интенсив, могут следовать моему портфелю. Но это будет похоже на слепого с собакой-поводырем. Лучше самим разобраться, почему покупаются акции именно этой страны. Увидеть историческую статистику.
Напоминаю, что обзор финансовых рынков и аналитика теперь выходят ежемесячно отдельной публикацией.
В заключение, подготовил интересную инфографику (листайте стрелками в бок):
Мой портфель
Глобальный
| состав | риск | доля | ближайшие планы |
|---|---|---|---|
| Портфель Smart Value | средний | 61,9% | постепенно распродаю доли |
| Физическое золото | низкий | 7,0% | держу |
| Пассивная стратегия | низкий | 5,0% | переориентирую на новую стратегию |
| Непубличные инвестиции* | 9,7% | ||
| Резервный капитал (счета, вклады, валюта) | низкий | 16,3 |
* в непубличном портфеле учитываются инвестиции в инструменты, которые я не хотел бы афишировать.
В ближайшие месяцы портфель будет трансформироваться.
Портфель Smart Value
За ноябрь доходность моего портфеля составила 1,7%. В ноябре не открывались новые позиции, потому что клуб будет плавно закрываться (читайте выше). В этой главе буду писать в дальнейшем о закрытии позиций для тех, кто не был подписан на клуб, но пытался своими силами следовать принципам Smart Value.
В прошедшем месяце можно отметить рост биотехнологий, которые у нас в портфеле болтались на месте больше года.
Доходность моего портфеля Smart Value:
| 2017 | 2018 | 2019 | |
|---|---|---|---|
| январь | 3,19% | 5,27% | 2,54% |
| февраль | 1,49% | -3,46% | 1,05% |
| март | 0,62% | -1,48% | 0,21% |
| апрель | 0,96% | -2,02% | 1,78% |
| май | 2,11% | 1,68% | -6,21% |
| июнь | 2,68% | -3,07% | 5,57% |
| июль | 4,95% | -1,24% | 1,51% |
| август | 2,18% | 0,08% | 0,07% |
| сентябрь | -0,46% | -0,72% | -1,98% |
| октябрь | 2,49% | -5,63% | 2,00% |
| ноябрь | 0,70% | -1,37% | 1,70% |
| декабрь | 1,52% | -0,26% | |
| итого за год | 21,13% | -12,22% | 8,16% |
Ниже представляю мой портфель Smart Value по состоянию на 1 число месяца.
| Инвестиция | Доля | Дата покупки |
|---|---|---|
| Золото | 4,3% | 19.11.17 |
| ALPS Medical Breakthroughs | 5,4% | 20.04.17 |
| Снижение процентных ставок | 4,0% | 15.03.18 |
| Золотой банк | 6,0% | 20.09.18 |
| Золотой лотерейный билет | 4,2% | 20.09.18 |
| Платина | 4,3% | 18.10.18 |
| Строительные компании США** | 7,0% | 26.01.19 |
| Технологические компании США | 7,3% | 22.02.19 |
| Агрессивное вложение в рынок США | 5,8% | 16.03.19 |
| Alibaba | 6,2% | 22.06.19 |
| Новая компания Кооса Беккера | 6,8% | 26.09.19 |
| Британский Землевладелец | 5,8% | 23.09.19 |
| Китайские акции в Гонконге | 5,3% | 21.10.19 |
| Наличные | 27,5% |
Пассивный портфель
Пассивный портфель запущен не будет в том виде, как запланирован. После интенсива Филиппа я воодушевился его стратегии, которая дает невероятную доходность 17% годовых в среднем. Свободный капитал из резервов и стратегии Smart Value будет использован для этих целей. Портфель планирую начать формировать уже в декабре.
P.S. Если вы хотите принять участие в развитии сайта real-investment.net, если вам интересно писать обзоры, статьи, анализировать рынки или хотели бы вести свою рубрику на схожую тему, то обращайтесь по контактам. Я всегда рад интересному сотрудничеству.
