Что там с Тинькофф и мой портфель на конец февраля

Отчеты за месяц

Приветствую всех читателей! В этом обзоре вы узнаете главные новости февраля: что случилось с Тинькофф банком и что делать, каков рекордный дефицит бюджета РФ за первые 2 месяца года, что замутила СПБ биржа в Казахстане, а также традиционно — результаты моего портфеля за прошедший месяц.

Тинькофф не уберегли

К годовщине 24 февраля ЕС ввел санкции против Тинькофф, Альфа банка и Росбанка. Накануне уже было известно, что такое возможно. В Тинькофф Инвестиции сразу же заявили, что подготовились к любым возможным событиям и разработали инфраструктурное решение, которое позволит в течение 1-3 недель бесшовно для клиентов перевести активы в новую неподсанкционную компанию. Но пока торговля бумагами остановлена.

27 февраля Мосбиржа приостановила торги инвестиционными паями 15 БПИФов под управлением «Тинькофф Капитал». Решение принято в связи с тем, что УК приостановила определение стоимости чистых активов фондов, а также выдачу и погашение паев по ним. Какие БПИФы не торгуются: TUSD; TEUR; TGLD; TSPX; TGRN; TSST; TBUY; TEMS; TFNX; TCBR; TSOX; TPAS; TEUS; TBEU; TRAI.

Торговля иностранными бумагами через Тинькофф Инвестиции на СПБ бирже также остановлена. Торги планируется запустить в течение тех же 1-3 недель, уточняет брокер, после перевода активов в неподсанкционную компанию. Обещают, что вводимые меры не окажут влияния на налоговый учет и вычеты (ИИС).

На многие вопросы о текущей работе Тинькофф Инвестиции и судьбе активов можно найти ответы здесь.

Один из экспертов заметил, что остановка торгов фондом TGLD является странной, ведь фонд рублевый и активы (GLDRUB_TOM) торгуются на Мосбирже. Расчеты при торговле идут через Национальный Клиринговый Центр. Контракты обеспечены физическим золотом. Как же так? В поддержке Тинькофф сообщают, что в рамках перевода бумаг в другое место требуется приостановка торгов всех фондов. С другой стороны, бумаги полностью отечественные и бояться вроде бы нечего. Перенесут «за компанию» с другими фондами и все заработает. Как-то так.

P.S. Тинькофф банк приостановил выплату купонов по «вечным» еврооблигациям в долларах. Выпуск был размещен в 2017 году, инвесторы получали от банка купон (5Y UST Yield + 7,59%) годовых ежеквартально. 15 марта держатели облигаций должны были получить купон по ставке 11% годовых. Finance DAC, выступающая эмитентов евробондов Тинькофф, получила в пятницу уведомление от банка об аннулировании процентов по бессрочному выпуску.

Главные новости

Самые важные новости для инвестора за прошедший месяц:

  • В парламенте пояснили, как будет работать механизм защиты от банкротства брокера. Такой институт может быть создан на базе АСВ, но, скорее всего, будет учрежден новый фонд, который не связан с банками. При этом сумма страховки для частных инвесторов может составить до ₽1,4 млн по аналогии со страховкой по вкладу в случае банкротства банка.
  • Бельгия и Люксембург продлили срок подачи документов для разблокировки активов российских инвесторов до 24 июля. Ранее срок был установлен до 7 января. Однако из документов десятого пакета ЕС следует, что возможность разблокировки ранее и так была установлена до 24 июля.
  • Бюджет РФ столкнулся с одновременным падением нефтегазовых доходов из-за санкций и ростом военных и социальных расходов. Январь-февраль этого года российский бюджет закрыл с дефицитом в 2,58 трлн рублей – что составляет 88% от всего запланированного на 2023 год дефицита. Как мы знаем, выход из данной ситуации — только печатание новых денег, а это гиперинфляция.
  • Российская СПБ биржа и Казахская Freedom Holding открывают новую биржу ITS с доступом на международные рынки. Запуск обещают в течение 1-2 месяцев. Запуск на согласовании с казахским регулятором. По предварительным данным биржа предложит более 2000 инструментов с NYSE, NASDAQ, LSE, Xetra, Euronext и HKEX. Помимо прочего, будут доступы «голубые фишки» Amazon, Apple, Tesla, Microsoft, Netflix, AMD и Nvidia, расписки SAP, Manchester United, Ferrari, Toyota Motor и LG, а также китайские бумаги Alibaba, Xiaomi, Baidu, Tencent, Geely. Учитывая неоднозначную позицию в отношении СПб биржи в России, к проекту стоит относиться настороженно.

  • Финам допустит российских квал. инвесторов на частный и публичный рынки Индии. Допуск будет реализован через местного брокера Ashika Group – «Финам» совместно с венчурной компанией Finsight Ventures (ее основал создатель «Финама» Виктор Ремша вместе с Алексеем Гарюновым) заключили партнерство с этим индийским холдингом.
  • Московская биржа планирует применить новый подход для определения весов акций в индексе IMOEX, который предполагает использование дополнительных весовых коэффициентов, рассчитываемых на основе информации о доступности ценных бумаг для совершения сделок. Доступность акций Мосбиржа будет определять, используя сведения ЦБ РФ о долях владения акциями российских компаний со стороны нерезидентов из недружественных стран.
  • ЦБ предложил новый вид вкладов: процент по ним для людей с невысокими доходами можно привязать к ключевой ставке или инфляции. Условия: депозит у человека должен быть только один, его сумма будет ограничена, а процентную ставку привяжут либо к ключевой ставке ЦБ, либо к уровню инфляции. Похоже, что новый инструмент будет похож на ОФЗ-ИН — гособлигации с защитой от инфляции.
  • Уоррен Баффет выпустил ежегодное послание акционерам Berkshire Hathaway. Акции компании в 2022 году выросли на 4%, в то время как S&P500 упал на 18%. Это помогло компании Berkshire (в последние годы проигрывала индексу) восстановиться и держаться как минимум наравне с S&P500 в последние 10 лет.
  • Банки предлагают резко снизить бесплатный лимит переводов самому себе в 1,4 млн руб. в месяц, за который выступал ЦБ и который был одобрен Думой. Сейчас обсуждается диапазон этой планки в 300–600 тыс. руб.
  • Банк России и участники рынка приступили к тестированию платформы цифрового рубля и успешно провели первые переводы в цифровых рублях между гражданами. В тестировании участвуют 15 крупнейших банков. По другим данным — 12. Подробнее на сайте ЦБ.
  • Инвесторы смогут получить доступ к российской части заблокированных ПИФов, которые были заморожены из-за наличия в них иностранных активов. Банк России установил срок до 1 сентября, когда управляющие ПИФов, должны провести процедуры по разделению активов на ликвидную и обособленную части. Подробнее на сайте ЦБ РФ.
  • На фоне усиленного внимания со стороны регуляторов, криптовалютная биржа Binance намерена уйти с рынка США, прекратить деловые отношения с банками и криптокомпаниями в стране. «На данный момент мы отказались от некоторых потенциальных инвестиций и помощи обанкротившимся компаниям в США. Учитывая сохраняющуюся регуляторную неопределенность, мы будем рассматривать другие проекты, чтобы защитить наших пользователей от любого неоправданного риска», — написал Чжао в Твиттере.
  • Европейские банки могут использовать при транзакциях с российскими банками, которые отключены от SWIFT, но не находятся под блокирующими санкциями, факс или электронную почту, разъяснили в ЕС. Под такие критерии подошел Россельхозбанк.
  • Президент США Джо Байден предложил поднять в четыре раза с 1% введенный с этого года налог на обратный выкуп акций. По замыслу администрации, так у корпораций будет больше стимулов вкладываться в развитие, а не избыточно вознаграждать акционеров.

Если вы собираетесь открывать брокерский счет, то, пожалуйста, обратите внимание на условия этих брокеров: БКС, Финам, Тинькофф, Алор+, Альфа-Банк, а также Interactive Brokers. При регистрации по этим ссылкам я получу вознаграждение. Спасибо вам.

Мой портфель

В феврале мой портфель прибавил +1,38%. В этом месяца медленнее других росли облигации.

Примечательно, что корпоративные облигации показали небольшой плюс, а ОФЗ — небольшой минус. 

диаграмма

 

таблица

Примечания:

  • Заблокированные активы отмечены красным;
  • Для расчета реальной стоимости заблокированных активов Finex использовал эту страницу;
  • Текущий портфель не отражает модельный, а собран с учетом вероятности разблокировки активов 50/50.

Инфографика месяца

инфляция
В 2022 году средняя инфляция во всем мире выросла с 0,4 до 8% годовых. То есть в 19 раз.

Юмор месяца

Эльвира
Эльвира Набиуллина на послании Президента Федеральному собранию. Наверное, задумалась о проблемах с дефицитом бюджета.

Цитата месяца

Кто понял жизнь, тот больше не спешит,
Смакует каждый миг и наблюдает,
Как спит ребенок, молится старик,
Как дождь идет, и как снежинки тают.

Омар Хайям,

приурочено к 26 февраля — «Всемирный день неторопливости»,

который подходит под философию пассивного инвестора.

Подсказал Сергей Спирин.

Руководитель проекта real-investment.net, частный инвестор, блогер, автор статей, выпускающий редактор.

Оцените автора


Настоящее инвестирование
Добавить комментарий